5 измерений инвестиций

5 измерений инвестиций

На какие факторы следует ориентироваться частному инвестору?

Безусловно, всем хорошо известна классическая схема, показывающая взаимосвязь риска и доходности: уровень ожидаемых доходов прямо пропорционален степени рисков. До недавнего времени при формировании инвестиционных портфелей для крупных клиентов Private-Banking за основу бралась именно эта двухмерная модель. Вкладывать средства в бумаги второго эшелона было довольно рискованно, однако такие инвестиции отличались высокой доходностью. Инвестируя деньги в государственные облигации, клиент рисковал гораздо меньше, но и ожидаемая доходность в этом случае была намного ниже.

В течение многих лет эта модель не вызывала никаких нареканий. Однако кризис внес значительные коррективы в существующую систему координат. Выяснилось, что плоская двухмерная модель прайвет-банкинга устарела, и теперь в ней появились новые измерения.

К третьему измерению можно отнести ликвидность. В новых условиях ликвидность некоторых активов
Читать дальше →

Мифы о Private-banking: Риски для VIP-инвесторов

Мифы о Private-banking: Риски для VIP-инвесторов

Банковская индустрия ныне переживает не лучшие времена, поэтому крупные клиенты задаются вопросом, достаточно ли надежны кредитные организации — даже если их репутация безупречна.

Не секрет, что мнение людей о банках зачастую строится не на реальных фактах, а на стереотипах и слухах. Давайте разберемся, какие мифы о private-banking наиболее распространены среди клиентов.

Миф #1. Вкладам инфляция не страшна.

Каждый состоятельный клиент заботится в первую очередь о том, чтобы сохранить свой капитал. Желающих получать по 40-50% годовых, как правило, находится немного, поскольку степень риска в данном случае будет слишком высокой. При таком консервативном подходе клиенты, стремящиеся сохранить крупную сумму, чаще всего размещают ее на банковском депозите.

При этом следует учесть, что в большинстве российских банков ставка по вкладам в валюте не превышает 2%, а в рублях – 7%. Более того, на такие проценты могут рассчитывать лишь крупные клиенты, положившие деньги в банк
Читать дальше →

Что такое Private-Banking?

Что такое Private-Banking?

Private-Banking (PB) является отдельным направлением банковского бизнеса. Помимо индивидуальной системы обслуживания, в PB входят услуги финансового и нефинансового характера для VIP-клиентов банка.

За рубежом система прайвет-банкинга успешно работает уже на протяжении нескольких десятилетий. В России данный сегмент рынка начал развиваться сравнительно недавно, поэтому о единых стандартах в этой сфере говорить пока сложно.

К примеру, сумма минимального взноса, необходимого для получения VIP-статуса, для разных кредитных организаций может существенно отличаться. Чтобы стать элитным клиентом «Альфа-Банка», нужно внести на счет сумму, эквивалентную 50000 дол. Клиент «Восточного Экспресс-Банка» получает престижную приставку «VIP» в том случае, если сумма его вклада превышает миллион рублей. «Московский Кредитный Банк» установил еще более высокую планку: особые привилегии полагаются тем клиентам, которые положили на счет не менее 5
Читать дальше →

Из России в Америку на опционах. Позиции по ГазМясу.

Чем счёт не шутит?!
Придерживаясь такого принципа, продолжаю нагружать небольшой счёт на американском рынке опционов. За две недели с последней публикации открыл 5 новых позиций, добавил 3 новых инструмента, включая софтовых представителей биржи ICE: Sugar & Cacao.
Но начну по порядку:


1)     В прошлом писал, что позиция по Live Cattle сильно минусила (при марже примерно 1000$ отрицательная переоценка составляла 800$), но как оказалось скотский рынок очень тонкий. Пришёл какой-то товарищ и влупил продажу большой партии фьючерса на 3000 ниже цены предыдущего закрытия. Тут надо пояснить, что как мне удалось позднее выяснить из спецификации товара, прошерстив дебри сайта Chicago Mercantile Exchange, На Live Cattle  имеется дневной лимит движения цены, который как раз и составляет 3000 пунктов. Поэтому будь желание того продавца он бы вообще весь объем слил по рынку, что впрочем он и сделал на следующий день. Имя этого героя осталось неизвестным, но


Читать дальше →

Замедление бега

«Планета вращается, знаете ли. Можно вращаться вместе с ней, а можно зацепиться за что-то и протестовать, но тогда тебя свалит с ног.»

Приветствую всех уважаемых читателей!
Пока рынок находится в состоянии глубокого сна и лишь изредка подергивает ногой в отношении того или иного эмитента, мы плавно перешли к раздаче дивидендов. По некоторым компаниям отсечки уже прошли, впереди в октябре еще ММК, Новатэк, Черкизово, НЛМК, Роснефть, МТС, ГМК, ВСМПО-АВИСМА, возможно кого-то упустил, но все это можно легко уточнить по дивидендным календарям. С ноября пойдут отчеты МСФО, уже за 9 месяцев, которые сформируют базу для еще одних дивидендов, приходящихся на конец текущего года-начало следующего. Биржа уже распределила рабочие дни в новогодние праздники и раскачиваться особо времени не будет — стартуем 3 января.

До отчетов МСФО компании заранее порадуют нас операционными результатами, но в целом до числового анализа придется немного подождать. Ну а далее все начнут
Читать дальше →

Финам и невероятные обещания

Финам, ааа, ну хватит уже, прекратите это делать!.. Люди даже на ICO песчаного карьера поскромнее себя ведут и не рассылают такое! +136% в месяц, бл !!!

Финам и невероятные обещания

Анонс передачи "Ответы на вопросы" с Ильей Коровиным

Друзья!

Завтра 6 октября 2017 года в 19:30 по московскому времени состоится долгожданная передача «Ответы на вопросы» с Ильей Коровиным.

Можно смотреть через сайт http://www.h2t.ru/academy/online/, а можно перейти по ссылке, которе будет в высланном вам письме и задать вопросы онлайн в вебинарной комнате.

Ждем вас!

Изменения в работе H2T.TV, курс Ильи, preICO криптофонда, курс по криптотрейдингу и другие новости

Друзья, у нас некоторые изменения и новости, о которых я хотел бы, чтобы вы знали.Во-первых, у нас существенно сокращается список программ H2T.TV. В связи с возросшей моей загрузкой на других проектах я уже не смогу выступать в роли ведущего. Поэтому мои авторские программы: «Криптомания», «Управление капиталом», а также программа «Все о личных финансах» с Натальей Смирновой — все это уходит из эфира. Программа «Ответы на вопросы» с Ильей Коровины тоже под большим вопрос, мы сейчас обсуждаем с Ильей, будем ли мы продлевать выпуски. Все остальные программы, кроме перечисленных, будут выходить как обычно (если на то будет воля ведущих, конечно). Если кто-то хочет запустить свою программу, используя  освободившееся «праймтайм» время, то добро пожаловать! С нас площадка, рассылка, подписка участников — а с вас хороший контент.


Во-вторых, я хотел напомнить, что со следующего понедельника (9 октября), стартует курс Ильи


Читать дальше →

Модельный портфель Smart Value в сентябре

Из 22 позиций модельного портфеля 20 выросли с нашего предыдущего разбора. Это, друзья, и есть повсеместный рост.


Постоянные читатели знакомы с моей идеей финальной стадии роста фондовых рынков. Это последний мощный рывок перед неизбежным обвалом. И именно в этот момент мы можем получить максимальную прибыль.


В такие времена (как во время бума доткомов в 1999 году) инвесторы теряют осторожность. Они чрезмерно увлекаются и воодушевляются и в результате толкают цены выше, чем можно было представить. На рынках начинается эйфория.


Важно, что сейчас до этого еще не дошло. Согласно исследования Bank of America Merrill Lynch среди управляющих фондами, инвесторы настроены пессимистично по отношению к росту акций. Это исследование опрашивает институциональных инвесторов, которые управляют в общей сложности половиной триллиона долларов. Оказывается, акции США сейчас занимают минимальную долю в их портфелях за всё последнее десятилетие.


На пике рынка инвесторы почти всегда


Читать дальше →

Путешествие в Гуамское ущелье. Тишина данная на век.

На прошлой неделе с друзьями отправились на Западный Кавказ, в место, где горная река Курджипс веками пробивала себе путь между двумя могучими хребтами Гуама и Лагонакский, образовав знаменитое Гуамское ущелье.

Путешествие в Гуамское ущелье. Тишина данная на век.



Читать дальше →